Крупные сети заняли две трети рынка

После периода неопределенности, связанного с пандемией, а затем и началом военного конфликта между РФ и Украиной, российский фармритейл вернулся к привычной для себя ситуации. Аптечные сети в гонке за выгодными контрактами от производителей пытаются занять ведущие позиции на рынке, начав опять поглощать небольших игроков. Это уже привело к тому, что по итогам января—июня 2024 года, по данным DSM Group, на долю сетей из топ-20 пришлось более 66% всего аптечного рынка, а их продажи за этот период увеличились на четверть.

На долю аптечных сетей из топ-20 по итогам первой половины 2024 года пришлось 66,4% всего российского рынка фармритейла, что на 3,2 процентного пункта больше год к году, отмечается в исследовании отраслевого агентства DSM Group, с которым ознакомился “Ъ”. Эти же сети управляют совокупно почти 41 тыс. точек — это половина всех аптек, действующих сейчас в стране.

Из исследования также можно сделать вывод об обострении конкуренции между ведущими игроками — «Риглой», входящей в группу «Протек» Вадима Якунина, и краснодарской сетью «Апрель» Вадима Анисимова. За счет прироста числа точек на 593 аптеки за полугодие «Апрель» вплотную приблизился к «Ригле». А по итогам второго квартала «Апрель» вышел в лидеры: его доля составила 9,77%, а «Риглы» — 9,24%, приводят данные в DSM Group.

В то же время увеличивается уровень консолидации сетей, констатируют в DSM Group. Так, в первой половине 2024 года московский «Нео-Фарм» выкупил сеть «Аптечные традиции», объединяющую почти 100 аптек, БСС — «Мурманск Фармация» из 40 филиалов. Кроме того, в начале августа «Ригла» подтвердила покупку нижегородских сетей «Аптечество» и Farmani, объединяющих 375 аптек.

«Ригла» в 2023 году активизировала работу по направлению M&A после периода общей неопределенности на фармрынке, вызванной пандемией и политико-экономической ситуацией в стране в целом, говорит гендиректор «Риглы» Борис Попов. Он фиксирует возросший встречный интерес со стороны участников рынка, желающих продать бизнес. По его словам, этому способствует в том числе отмена с 2025 года льготы по НДФЛ в случае получения дохода в результате сделки, стоимость которой превышает 50 млн руб.

• Гендиректор DSM Group Сергей Шуляк подтверждает, что предложений о продаже со стороны небольших сетей стало больше.

Гонка лидеров и борьба за первое место подталкивают игроков рынка расти более активно, говорит он. При этом только органическим ростом они уже не могут удержать высокие позиции, необходимые им для получения выгодных маркетинговых контрактов и бонусов от фармпроизводителей.

Органический рост, впрочем, также не останавливается: аптек в России за полгода стало на 3 тыс. больше, а общее их число достигло 82 тыс., следует из данных DSM Group. Крупные федеральные фармритейлеры расширяются за счет активного ввода новых жилых комплексов, где предусмотрены коммерческие площади под аптеку, говорит гендиректор DNA Realty Антон Белых. Часто, по его словам, они заключают договоры с собственниками помещений об аренде еще на стадии строительства.

Ключевая причина, по которой сети продолжают открывать новые аптеки,— рост рынка, способствующий увеличению прибыли, признает Борис Попов. Приостановить процесс, по его словам, может увеличение издержек на аренду и повышение зарплат персоналу. Арендные ставки на помещения под аптеки с июня 2023 года по текущий момент выросли в среднем на 10–15%, отмечает Антон Белых.

• Именно аптечные сети из топ-20 росли быстрее рынка в январе—июне: их продажи увеличились на 25%, тогда как в целом по рынку динамика составила 17% в денежном выражении, или 980 млрд руб.

Но в натуральном выражении рост оказался незначительным — 0,7%. Спрос поддерживало возвращение сезонной заболеваемости ОРВИ и гриппом, а на росте продаж отразилась инфляция, делают вывод аналитики DSM Group.

По итогам 2024 года коммерческий сегмент фармрынка, вернувшийся к привычной сезонности после пандемии и начала российско-украинского военного конфликта увеличится на 12% в деньгах и на 0–1% в упаковках, прогнозирует Сергей Шуляк. Владелец сети «Монастырев» Александр Монастырев считает, что рынок может вырасти на фоне роста интереса российских граждан к комплексному лечению.

Полина Гриценко