DSM Group: рейтинг российских фармдистрибуторов по итогам 2025 года
24.02.2026
В 2025 году объём фармацевтического рынка в ценах дистрибуторов составил 2 872,3 млрд руб., что на 19% выше, чем в 2024 году. Драйвером роста стал государственный сегмент +26% за счёт роста поставок лекарственных препаратов для нужд ЛПУ. Высокая динамика была обеспечена исполнением контрактов, которые были разыграны в конце 2024 года со сроком поставки в 2025 году. Низкая заболеваемость в начале года и осенью не позволила коммерческим продажам показать прирост заметнее, чем в 2024 году (+15%).
Совокупная доля 10 крупнейших дистрибуторов на фармацевтическом рынке была на уровне 81,4%. Относительно 2024 года этот показатель немного снизился на 0,2%. В 2025 году не было внешних факторов, которые позволили бы сохранить тренд на консолидацию.
Если сравнивать топ-10 дистрибуторов в коммерческой части рынка, то средний прирост среди них составляет 18% (разброс от +5% до +27%). В госсегменте топ-10 дистрибуторов растут в среднем на 20%. При этом разброс прироста в госсегменте более радикальный – от -20% до +56%.
Обеспечение фармассортиментом аптек остаётся основной частью бизнеса ведущих дистрибуторов. Поэтому тренды консолидации проявляются в этом сегменте более заметно: ТОП-10 компаний в 2025 году заняли 93,1%, тогда как в 2024 году 89,5%.
Концентрация в госзакупках наоборот упала: ТОП-10 заняли 51,7% (против 54,8% в 2024 году). Три дистрибутора представлены в обоих рейтингах: «БСС», «Протек», «ФК Гранд Капитал».
В 2025 году первую строчку сохраняет за собой компания «Пульс», на втором месте – «Протек» и на третьем – «Катрен». Тройка лидеров остаётся неизменной.
В ТОП-10 несколько игроков улучшили свои позиции: доля дистрибутора «Р-Фарм» выросла на 0,4%, доля «Ирвин 2» – на 1,2%. У этих компаний основные продажи в госсегменте.
В государственном сегменте процесс консолидации идёт медленнее из-за административных барьеров и общей инертности рынка. Тем не менее, государству удобнее работать с крупными поставщиками, поэтому тенденция к укрупнению игроков сохраняется и в этом сегменте.
Первое место среди «классических» дистрибуторов госсегмента (без учёта производителей, которые также могут являться победителями и поставщиками в тендерах) занимает «Ирвин 2», доля выросла с 14,2% в 2024 году до 16,9% в 2025 году. Компания активно участвует в поставках по государственной программе «Круг добра», а также в поставках орфанных препаратов по нозологиям гематология и нейромышечные заболевания.
Рейтинг дистрибуторов на фармацевтическом рынке, 2025 год
| Ранг | Дистрибутор | Объем, млрд руб. | Прирост | Доля |
|---|---|---|---|---|
| 1 | Пульс | 468,1 | 15.3% | 16.3% |
| 2 | Протек | 449,2 | 15% | 15.6% |
| 3 | Катрен | 371,9 | 9.6% | 12.9% |
| 4 | Гранд Капитал | 218,7 | 16.2% | 7.6% |
| 5 | Р-Фарм | 210,4 | 25.2% | 7.3% |
| 6 | Ирвин 2 | 169,7 | 48.4% | 5.9% |
| 7 | БСС | 133,6 | 11.9% | 4.7% |
| 8 | Фармкомплект | 133,4 | 23.2% | 4.6% |
| 9 | Вита Лайн | 103,5 | 13.1% | 3.6% |
| 10 | Фармимэкс | 78,8 | -4% | 2.7% |
| 11 | Агроресурсы | 66,1 | 25.5% | 2.3% |
| 12 | Ланцет | 50 | -11.8% | 1.7% |
| 13 | Авеста Фармацевтика | 46,9 | 3.1% | 1.6% |
| 14 | ЗдравСервис | 35,1 | 1% | 1.2% |
| 15 | Примафарм | 34 | 10% | 1.2% |
| 16 | Интерлек | 31,7 | 18% | 1.1% |
| 17 | Надежда Фарм | 28,6 | 12.3% | 1% |
| 18 | АО "Евросервис" | 24,1 | -9% | 0.8% |
| 19 | Медипал-онко | 22,4 | 2.8% | 0.8% |
| 20 | Фармстор | 22 | 19% | 0.8% |
| 21 | Интелтрейд | 19,5 | 43.4% | 0.7% |
| 22 | Северо-Запад | 18,6 | 0 | 0.6% |
| 23 | Мединторг | 18 | 5.5% | 0.6% |
| 24 | Медэкспорт | 17,5 | 11% | 0.6% |
| 25 | ВИТТА | 16,8 | 5.1% | 0.6% |
| 26 | ООО "Медикал Лизинг-Консалтинг" | 9,6 | -4.3% | 0.3% |
| 27 | ООО «ТардисФарм» | 9,1 | 4% | 0.3% |
| 28 | Фармсервис | 9 | -39% | 0.3% |
| 29 | Торговый Дом БФ | 8 | 18.9% | 0.3% |
| 30 | Фармлайн | 6,4 | -1.5% | 0.2% |
| 31 | АрхиМед | 5,5 | 7% | 0.2% |
| 32 | Волгофарм | 4,8 | 51% | 0.2% |
| 33 | Джи Ди Пи | 3,7 | н/д | 0.1% |
| 34 | Ринфарм | 2,3 | -34% | 0.1% |
Источник: DSM Group. ISO 9001:2015, собственные данные компаний, экспертные данные агентства Примечание: объёмы продаж приведены в закупочных ценах с НДС (учтены объёмы реализации в аптечном сегменте с учётом нелекарственного ассортимента, бюджетный рынок только лекарственные препараты)
ТОП-10 дистрибуторов по сегментам, 2025 год
| Ранг | Аптечный сегмент | Государственные закупки | ||
|---|---|---|---|---|
| Дистрибутор | Доля | Дистрибутор | Доля | |
| 1 | Пульс | 23.7% | Ирвин 2 | 16.9% |
| 2 | Протек | 21.1% | Р-Фарм | 8.1% |
| 3 | Катрен | 19.4% | БСС | 7% |
| 4 | Гранд Капитал | 10.4% | Фармимэкс | 5.3% |
| 5 | Фармкомплект | 6.8% | Протек | 2.8% |
| 6 | Агроресурсы | 3.5% | Ланцет | 2.6% |
| 7 | БСС | 3.4% | Примафарм | 2.5% |
| 8 | Авеста Фармацевтика | 2.1% | Гранд Капитал | 2.5% |
| 9 | Интерлек | 1.4% | Медипал-онко | 2.2% |
| 10 | Надежда Фарм | 1.3% | Интелтрейд | 1.9% |